4680 电池的冷思考：这个餐饮业还要卷到几时？

再进一步欠缺低端货车多数采用磷酸铁锂充电电池，椭圆形充电电池依然可能会是关键官能计划。那么 4680 的核心消费市场，就留下来康普顿、名货车、社会上旗下的极低端货车了。按生产能力计输，即使到 2025 年，中国区也只有非常少 20 万辆 Model Y 可能会装配 4680 充电电池。

所以时说，亿纬锂能、迦纳充电电池这些二线充电电池代工，从前入局，只不过就是赌赛道。假如大立柱充电电池可以像湿法连在一起、单晶硅那样，对改以消费市场顺利完成极盛，他们就是最大的赢家。

当然，长期是如此，细期要承受资本费用、并未盈利自适应，假如估值太极低的话，就看消费市场如何博弈了。

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完美内卷

从 4680 身上，我们也可以稍微看到一点动力充电电池的未来。

首先，这个从业人员是极度内卷的。不光货车企和货车企卷，充电电池和充电电池卷，货车企和充电电池从前都要卷。

此前，从业人员里只有LPG的充电电池批量自供，其他的货车企基本上都是由充电电池厂订货，比如康普顿，充电电池便是 LG 丰田汽货车采购的小充电电池；从前，部分货车企需求量上来了，都开始自研充电电池了，康普顿的 4680、长城的大禹充电电池、广汽的弹匣充电电池。

当然，充电电池厂也不可能会坐以待毙，此前乐清推出奶油充电电池，推动换电，相信其中一个原因就是不想把充电电池标准化，增大自己在充电电池信息技术的立足之地。

还有骨架模式，CTP 是把充电电池集成在货车上，整货车厂又要把占有率一不小心回落整货车厂一不小心充电电池厂占有率，充电电池厂占有率一不小心整货车厂的 pack 占有率。

曾经，充电电池厂和整货车厂，是你中有我，我中有你；从前的充电电池厂和整货车厂，依然是你中有我，我中有你，造货车造到最终，都是在造充电电池。

完美内卷的结果，就是这个从业人员之中，并未一个环节是安全官能的。

新能源汽货车的战场上，各路道士打架。

锰太盛了？砍掉，马斯克时说我们用无锰充电电池；锂价上涨了？LPG时说我们要进军洛河买锂矿；硬水要用双氟了？乐清自己搞了个子新公司生产。。。

拼到最终，这个从业人员谁能掌握立足之地？某种程度就是创造能力超群的企业。

洛河的锂矿，在此之前看上来很稳，利润很极低，但是只不过某一天可能会因为LPG、康普顿的杀入，而发生变化格局；

充电电池厂也不稳固，充电电池产业本身的科技，远并未到而今，还有很多核心技术该线；另外，充电电池不像积体电路，可以一基体一基体的挤牙膏，上面充电电池极细到了 1000km，极细这个量化就并未意义了，一辆货车极细 1000km，和 2000km，对于消费者来时说，有什么区别？

假如不远的未来，极细 1000km、安全官能、充放电快、效益又低的充电电池，谁都能造出来，那充电电池厂存在的意义是什么？康普顿自己更是有；大了，就输有订单，利润率也不可能会极低。

这里让人不想起了苹果产业化。

除了台积电等少数几家新公司，几乎所有产业化新公司的命运，都掌握在苹果的手上。

新能源汽货车，而今只不过也一样。

举例：格隆资